股指期货300骗局处于近一年来40%分位点

　　股指期货300骗局处于近一年来40%分位点今日(20251013) 大个别指数处于下跌状况，范畴指数中中证1000指数外示较好，板块指数中科创50指数外示较好，格调指数中沪深300代价指数外示较好。有色金属、邦防军工、钢铁、银行、商贸零售行业外示较好，汽车、传媒、医药、归纳金融、家电行业外示较差。稀土、稀土永磁、长江存储、靶材、光刻机等观念外示较好，消费电子代工、PTA、丙烯、宇树呆板人、CRO等观念外示较差。

　　今日收盘时有72只股票涨停，有10只股票跌停。低开高走，收盘收益为2.01%，昨日跌停股票今日收盘收益为0.68%。今日封板率77%，较前日晋升7%，连板率25%，较前日晋升7%。

　　截至 20251010 两融余额为24418亿元，此中融资余额24257亿元，融券余额161亿元。两融余额占贯通市值比重为2.5%，两融生意占墟市成交额比重为11.4%。

　　20251010当日ETF溢价较众的是科创50ETF加强，ETF折价较众的是科创50加强ETF南方。近半年此后大宗生意日均成交金额抵达18亿元，20251010当日大宗生意成交金额为21亿元，近半年此后均匀折价率6.09%，当日折价率为4.70%。近一年此后上证50、沪深300、中证500、中证1000股指期货主力合约的年化贴水率中位数永别为0.04%、2.55%、10.16%、12.72%，当日上证50股指期货主力合约年化贴水率为0.96%，处于近一年来40%分位点，当日沪深300股指期货主力合约年化贴水率为3.48%，处于近一年来41%分位点；当日中证500股指期货主力合约年化贴水率为10.07%，处于近一年来51%分位点；当日中证1000股指期货主力合约年化贴水率为14.52%，处于近一年来37%分位点。

　　近一周内调研机构较众的股票是九丰能源、当升科技、巨力索具、飞龙股份、兴蓉处境、奇德新材、道通科技、海象新材等，九丰能源被110家机构调研。20251013披露龙虎榜数据中，机构专用席位净流入前十的股票是灿芯股份、众氟众、王子新材、理工导航、北方长龙、中电鑫龙、惠城环保、灵鸽科技、永鼎股份、凯美特气等，机构专用席位净流出前十的股票是华虹公司、赣锋锂业、天际股份、中邦稀土、波长光电、嘉亨家化、赛恩斯、海南华铁、融发核电、初灵消息等。陆股通净流入前十的股票是永鼎股份、新莱应材、凯美特气、豫光金铅、银河磁体、众泰汽车、惠城环保、众氟众、灿芯股份、赣锋锂业、宁波华翔、海南华铁、金固股份、梅雁祯祥等，陆股通净流出前十的股票是白银有色、中邦稀土、振德医疗、大家公用、养元饮品、宝泰隆等。

　　今日(20251013，下同) 大个别指数处于下跌状况，范畴指数中，中证1000指数外示较好，上证50指数下跌0.26%，沪深300指数下跌0.50%，中证500指数下跌0.29%，中证1000指数下跌0.19%，中证2000指数下跌0.19%。

　　板块指数中，科创50指数外示较好，上证综指下跌0.19%，深证综指下跌0.74%，中小100指数下跌1.25%，创业板指下跌1.11%，科创50指数上涨1.40%，科创100指数上涨1.04%，北证50指数下跌1.29%。

　　格调指数中，沪深300代价指数外示较好，沪深300代价指数下跌0.14%，沪深300滋长指数下跌1.17%，中证500代价指数下跌0.96%，中证500滋长指数下跌0.67%。重要宽基、板块及格调指数今日外示如下图所示。

　　今日有色金属、邦防军工、钢铁、银行、商贸零售行业外示较好，收益永别为3.43%、1.30%、1.11%、0.71%、0.17%，汽车、传媒、医药、归纳金融、家电行业外示较差，收益永别为-2.36%、-1.56%、-1.52%、-1.47%、-1.45%，中信一级行业指数今日外示如下图所示。

　　今日稀土、稀土永磁、长江存储、靶材、光刻机等观念外示较好，收益永别为9.49%、8.09%、6.38%、5.68%、5.63%，消费电子代工、PTA、丙烯、宇树呆板人、CRO等观念外示较差，收益永别为-2.91%、-2.86%、-2.81%、-2.80%、-2.73%，今日收益较高与较低的前十个观念指数外示如下图所示。

　　咱们统计上市满3个月以上的股票正在今日盘中的及时涨跌停家数处境。今日盘中最高有74只股票涨停，收盘时有72只股票涨停，盘中最高有16只股票跌停，收盘时有10只股票跌停，今日日内及时涨跌停家数如下图所示。

　　咱们统计上市满3个月以上且昨日收盘涨停或跌停的股票正在今日盘中的及时外示。昨日涨停股票今日低开高走，收盘收益为2.01%，昨日跌停股票今日收盘收益为0.68%。昨日涨跌停股票今日盘中及时外示如下图所示。

　　咱们统计上市满3个月以上的股票正在今日的封板率和连板率。封板率的谋略体例为：

　　今日封板率77%，较前日晋升7%，连板率25%，较前日晋升7%，近一个月封板率与连板率如下图所示。

　　融资融券是指投资者向证券公司供给担保品，借入资金买入上市证券（融资）或者借入上市证券并卖出（融券）的行动。截至 20251010 两融余额为24418亿元，此中融资余额24257亿元，融券余额161亿元。近一年融资余额与融券余额如下图所示。

　　咱们谋略两融余额占墟市总贯通市值的比重与两融生意（融资买入额+融券卖出额）占墟市总成交额的比例来反响两融生意的灵活处境。近一年来两融余额占贯通市值的比重撑持正在2.3%摆布，两融生意占墟市成交额的比重撑持正在9.6%摆布，截至 20251010 两融余额占贯通市值比重为2.5%，两融生意占墟市成交额比重为11.4%，近一年两融余额与生意占例如下图所示。

　　ETF是一种正在生意所上市生意的、基金份额可变的绽放式基金，其可正在场外实行申购赎回，也能够正在场内生意。其正在场内生意的价钱与场外价钱的差异正在必定水平上反响了投资者的心境。这里咱们统计日成交额赶上100万的境内生意股票型ETF的折溢价处境。20251010当日溢价较众的是科创50ETF加强，溢价2.02%，折价较众的是科创50加强ETF南方，折价0.81%，折溢价较高与较低的前十名ETF如下图所示。

　　大宗生意是指抵达划定的最低限额的证券单笔交易申报，交易两边始末订交实现相同并经生意所确定成交的证券生意。大宗生意的成交价倘若低于墟市价钱，就爆发了折价，折价的坎坷必定水平上能反响大资金的投资偏好和心境。咱们统计逐日大宗生意的折价率，谋略体例为：

　　近半年此后大宗生意日均成交金额抵达18亿元，20251010当日成交金额为21亿元，近半年此后均匀折价率6.09%，20251010当日折价率为4.70%，近半年大宗生意成交金额与折价率如下图所示。

　　股指期货是指以股价指数为标的物的圭臬化期货合约，两边商定正在他日的某个特定日期，能够遵循事先确定的股价指数的巨细实行标的指数的交易。股指期货与现货指数价钱的差被称为基差，当股指期货价钱高于现货指数价钱时，股指期货处于升水，基差为正；反之，股指期货处于贴水，基差为负。股指期货升贴水重要受金融墟市利率、股市分红、微观资金本钱、套利力气、墟市心境等影响，基差巨细会影响股指对冲的本钱，基差的变动必定水平上能反响墟市关于他日预期的外示。邦内目前有上证50、沪深300与中证500指数股指期货。咱们谋略逐日股指期货主力合约的年化贴水率。年化贴水率的谋略体例为：

　　近一年此后上证50、沪深300、中证500、中证1000股指期货主力合约的年化贴水率中位数永别为0.04%、2.55%、10.16%、12.72%，20251013当日上证50股指期货主力合约年化贴水率为0.96%，处于近一年来40%分位点，当日沪深300股指期货主力合约年化贴水率为3.48%，处于近一年来41%分位点；当日中证500股指期货主力合约年化贴水率为10.07%，处于近一年来51%分位点；当日中证1000股指期货主力合约年化贴水率为14.52%，处于近一年来37%分位点。近一年上证50、沪深300、中证500和中证1000主力合约年化升贴水率如下图所示。

　　上市公司会披露投资者或解析师对其的调研勾当。这里咱们统计近7天内对上市公司调研或举办解析师聚会的机构数目。下图闪现了近一周内被机构调研较众的前二十名上市公司，缺乏二十名时直接取现罕有量。能够看到，近一周内调研机构较众的股票是九丰能源、当升科技、巨力索具、飞龙股份、兴蓉处境、奇德新材、道通科技、海象新材等，九丰能源被110家机构调研。

　　龙虎榜指逐日两市中涨跌幅、股价振幅、换手率等由大到小的排名榜单，从中能够看到龙虎榜单中的股票正在证券交易部或机构席位的生意金额和生意倾向，该数据有助于体会当日异动个股的资金进来由境。沪市主板、深市主板、中小板的龙虎榜的上榜前提为：

　　3天内涨跌幅偏离值累计抵达12%的ST证券、*ST证券和未完结股改证券；

　　3天内日均换手率与前五个生意日的日均换手率的比值抵达30倍，且换手率累计达20%；

　　创业板中急急很是岁月日收盘价钱涨幅偏离值累计抵达100%或200%的证券；

　　沪市主板取满意前提的前3名上榜，科创板、深市主板、中小板、创业板取满意前提的前5名上榜。20251013披露龙虎榜数据中，机构专用席位净流入前十的股票是灿芯股份、众氟众、王子新材、理工导航、北方长龙、中电鑫龙、惠城环保、灵鸽科技、永鼎股份、凯美特气等，机构专用席位净流出前十的股票是华虹公司、赣锋锂业、天际股份、中邦稀土、波长光电、嘉亨家化、赛恩斯、海南华铁、融发核电、初灵消息等，下图闪现了今日龙虎榜披露的机构交易股票中净流入与净流出的前十名，缺乏十名时直接取现罕有量。

　　20251013披露龙虎榜数据中，陆股通净流入前十的股票是永鼎股份、新莱应材、凯美特气、豫光金铅、银河磁体、众泰汽车、惠城环保、众氟众、灿芯股份、赣锋锂业、宁波华翔、海南华铁、金固股份、梅雁祯祥等，陆股通净流出前十的股票是白银有色、中邦稀土、振德医疗、大家公用、养元饮品、宝泰隆等，下图闪现了今日龙虎榜披露的陆股通交易股票中净流入与净流出的前十名，缺乏十名时直接取现罕有量。

　　本文选自邦信证券于2025年10月13日颁发的探讨陈说《沪指低开高走，自决可控财产链全线产生》

　　危急提示：墟市处境更动危急；本陈说基于史籍客观数据统计，不组成投资倡导。返回搜狐，查看更众